1 cổ phiếu bạn sẽ không hối hận khi mua trước năm 2023

Công ty dầu khí hàng đầu Valero Energy (VLO) dường như có vị trí tốt để hưởng lợi từ các dự án tối ưu hóa nhà máy lọc dầu, nhu cầu năng lượng mạnh mẽ và triển vọng giá dầu cao. Hơn nữa, cổ phiếu đang giao dịch trên mức trung bình động 50 ngày và 200 ngày, cho thấy xu hướng tăng. Với sức mạnh tài chính, triển vọng tăng trưởng đầy hứa hẹn, tỷ lệ chi trả cổ tức cao và định giá chiết khấu, cổ phiếu năng lượng này có thể là một cổ phiếu lý tưởng để mua trước năm 2023. Hãy tiếp tục đọc….

Công ty dầu khí Valero Energy Corporation (VLO) tiếp tục đà kinh doanh của mình, bằng chứng là kết quả vững chắc trong quý 3 năm tài chính 2022. Doanh thu của công ty tăng 50,6% so với cùng kỳ năm ngoái, trong khi thu nhập ròng phân bổ cho các cổ đông của VLO tăng 508,4%.

Joe Gorder, Chủ tịch kiêm Giám đốc điều hành của VLO, cho biết: “Các yếu tố cơ bản về lọc dầu vẫn mạnh mẽ do nhu cầu sản phẩm thông qua hệ thống của chúng tôi đã vượt qua mức của năm 2019, trong khi nguồn cung sản phẩm toàn cầu vẫn bị hạn chế do giảm công suất và giá khí đốt tự nhiên cao ở châu Âu đang đặt sàn cao hơn trên lề.”

Hơn nữa, bảng cân đối kế toán mạnh của công ty vẫn là nền tảng của khuôn khổ phân bổ vốn. Vào ngày 26 tháng 9, VLO thông báo rằng họ đã giảm khoản nợ khoảng 1,25 tỷ đô la thông qua các đề nghị đấu thầu đã công bố trước đó cho nhiều loại trái phiếu cao cấp khác nhau. Công ty cũng tuyên bố giảm nợ tập thể khoảng 3,60 tỷ USD thông qua các giao dịch trong nửa cuối năm 2021 và nửa đầu năm 2022.

Hơn nữa, nguồn cung hạn chế và nhu cầu năng lượng bền vững dự kiến ​​sẽ giữ giá năng lượng ở mức cao cho đến năm 2023, giúp tăng thu nhập và tỷ suất lợi nhuận của VLO. Liên minh châu Âu đang chuẩn bị thực hiện lệnh cấm nhập khẩu dầu đối với dầu thô của Nga vào tháng tới và nhiên liệu hai tháng sau đó. Theo OPEC, lệnh cấm vận của EU có thể tạo ra “gián đoạn cung cấp năng lượng bổ sung.”

Đồng thời, với việc trần giá G7 có hiệu lực vào ngày 5 tháng 12, các vấn đề dự kiến ​​sẽ leo thang về phía nguồn cung. Với những điều không chắc chắn này, các nhà giao dịch quyền chọn mong đợi dầu thô đạt 200 USD/thùng năm sau.

Cổ phiếu của VLO đã tăng 78,8% từ đầu năm đến nay và 87,8% trong năm qua, đóng cửa phiên giao dịch cuối cùng ở mức 137,91 USD.

Đây là những gì có thể ảnh hưởng đến hiệu suất của VLO trong những tháng tới:

tài chính vững chắc

Trong quý thứ ba của năm tài chính 2022 kết thúc vào ngày 30 tháng 9 năm 2022, doanh thu của VLO đã tăng 50,6% so với cùng kỳ năm ngoái lên 44,45 tỷ USD. Của nó thu nhập hoạt động tăng 447,2% so với cùng kỳ năm ngoái lên 3,79 tỷ USD. Thu nhập trước chi phí thuế thu nhập của công ty lên tới 3,73 tỷ USD, tăng 550,6% so với năm trước.

Hơn nữa, thu nhập ròng thuộc về các cổ đông của VLO và thu nhập trên mỗi cổ phiếu phổ thông lần lượt là 2,82 tỷ đô la và 7,19 đô la, ghi nhận mức tăng lần lượt là 508,4% và 536,3% so với cùng kỳ năm trước.

Ước tính thuận lợi của nhà phân tích

Các nhà phân tích kỳ vọng doanh thu của VLO trong quý 4 năm tài chính 2022 (kết thúc vào ngày 31 tháng 12 năm 2022) sẽ đạt 43,75 tỷ USD, tăng 21,9% so với năm trước. Ước tính EPS đồng thuận là 6,86 đô la cho quý tiếp theo cho thấy mức tăng 177,8% so với cùng kỳ năm ngoái. Công ty đã vượt qua ước tính doanh thu và EPS đồng thuận trong mỗi bốn quý gần đây.

Ngoài ra, doanh thu và EPS của công ty trong năm tài chính hiện tại dự kiến ​​sẽ tăng lần lượt 55,8% và 883% so với năm trước lên 177,60 tỷ USD và 27,62 USD.

Lợi nhuận cổ đông hấp dẫn

Vào ngày 26 tháng 10, VLO đã công bố mức cổ tức hàng quý thông thường đối với cổ phiếu phổ thông là 0,98 USD trên mỗi cổ phiếu, trả cho các cổ đông vào ngày 8 tháng 12. Công ty trả cổ tức 3,92 USD trên mỗi cổ phiếu hàng năm, tương đương với tỷ suất 2,89% trên giá hiện tại. Tỷ suất cổ tức bốn năm của nó là 5,09%.

Tỷ lệ chi trả cổ tức của nó đã tăng trưởng với tốc độ CAGR là 2,9% trong ba năm qua và với tốc độ CAGR là 7% trong năm năm qua.

Khả năng sinh lời hỗn hợp

Tỷ suất lợi nhuận gộp 12 tháng gần nhất của VLO là 9,94%, thấp hơn 75,9% so với mức trung bình ngành là 41,19%. Tỷ suất lợi nhuận EBITDA trong 12 tháng tiếp theo của công ty là 9,35%, thấp hơn 68,5% so với mức trung bình của ngành là 29,67%. Tương tự như vậy, tỷ suất lợi nhuận ròng trong 12 tháng tới của cổ phiếu là 5,71% so với mức trung bình của ngành là 11,38%.

Tuy nhiên, ROCE, ROTC và ROTA trong 12 tháng tiếp theo của VLO là 47,68%, 23,96% và 15,88% so với mức trung bình của ngành lần lượt là 20,68%, 8,28% và 6,88%. Tỷ lệ vòng quay tài sản trong 12 tháng qua của cổ phiếu là 2,90%, cao hơn 359% so với mức trung bình của ngành là 0,63%.

Định giá chiết khấu

Xét về P/E phi GAAP dự phóng, VLO hiện đang giao dịch ở mức 4,91 lần, thấp hơn 38,4% so với mức trung bình ngành là 7,97 lần. EV/Doanh thu kỳ hạn của cổ phiếu là 0,35 lần, thấp hơn 83,2% so với mức trung bình của ngành là 2,11 lần. Ngoài ra, EV/EBITDA dự phóng của nó là 3,78 lần so với mức trung bình ngành là 5,77 lần.

Hơn nữa, bội số Giá/Doanh số kỳ hạn của VLO là 0,29 so với mức trung bình của ngành là 1,49. Giá/Dòng tiền kỳ hạn của cổ phiếu là 4,10 lần, thấp hơn 7% so với mức trung bình của ngành là 4,41 lần.

Xếp hạng POWR Hiển thị Lời hứa

VLO có xếp hạng tổng thể là A, tương đương với Mua Mạnh trong Xếp hạng POWR hệ thống. Xếp hạng POWR được tính bằng cách tính đến 118 yếu tố riêng biệt, với mỗi yếu tố được tính trọng số ở mức độ tối ưu.

Hệ thống xếp hạng độc quyền của chúng tôi cũng đánh giá từng cổ phiếu dựa trên tám loại riêng biệt. Nó có điểm A cho Động lượng. Điều này là hợp lý vì cổ phiếu hiện đang giao dịch trên mức trung bình động 50 ngày và 200 ngày lần lượt là 118,54 đô la và 110,76 đô la.

Ngoài ra, cổ phiếu có điểm B về Giá trị, phù hợp với các chỉ số định giá thấp hơn so với ngành.

VLO xếp thứ 3 trong 94 cổ phiếu xếp hạng B Năng lượng-Dầu khí ngành công nghiệp.

Ngoài những gì tôi đã nêu ở trên, chúng tôi cũng đã chấm điểm VLO cho Tình cảm, Tăng trưởng, Chất lượng và Ổn định. Nhận quyền truy cập vào tất cả các xếp hạng VLO nơi đây.

dòng dưới cùng

Doanh thu và EPS của VLO đã tăng với tốc độ CAGR lần lượt là 16,8% và 61,5% trong ba năm qua. Hơn nữa, công ty sẵn sàng hưởng lợi từ những phát triển chiến lược, nhu cầu năng lượng bền vững và giá năng lượng cao.

Các dự án tối ưu hóa nhà máy lọc dầu của công ty đang tiến triển đúng tiến độ và có thể giảm chi phí và cải thiện tỷ suất lợi nhuận. Dự án Port Arthur Coker, dự kiến ​​hoàn thành vào nửa đầu năm 2023, sẽ tăng công suất đầu vào của nhà máy lọc dầu. Ngoài ra, dự án DGD liền kề với nhà máy lọc dầu Port Arthur, hiện đang trong quá trình khởi động, dự kiến ​​sẽ có công suất sản xuất dầu diesel tái tạo là 470 triệu gallon mỗi năm.

Với triển vọng tăng trưởng đầy hứa hẹn, mức định giá thấp, cổ tức hấp dẫn và đà tăng trưởng vững chắc của VLO, chúng tôi cho rằng đầu tư vào cổ phiếu này ngay bây giờ là điều khôn ngoan.

Tập đoàn Năng lượng Valero (VLO) chống lại các công ty cùng ngành như thế nào?

VLO có Xếp hạng POWR tổng thể là A. Người ta cũng có thể kiểm tra các cổ phiếu khác trong ngành Năng lượng-Dầu khí với xếp hạng A (Mua mạnh): Marathon Petroleum Corp. (MPC), PBF Energy Inc. (PBF), và Adams Resources & Energy, Inc. (ae).

Cổ phiếu VLO đã giảm 0,7 đô la (-0,51%) trong giao dịch tiếp thị trước vào thứ Sáu. Từ đầu năm đến nay, VLO đã tăng 90,19%, so với mức tăng -16,03% của chỉ số S&P 500 chuẩn trong cùng kỳ.

Về tác giả: Mangeet Kaur Bouns

Mối quan tâm sâu sắc của Mangeet đối với thị trường chứng khoán đã khiến cô trở thành nhà nghiên cứu đầu tư và nhà báo tài chính. Sử dụng cách tiếp cận cơ bản của mình để phân tích cổ phiếu, Mangeet mong muốn giúp các nhà đầu tư bán lẻ hiểu được các yếu tố cơ bản trước khi đưa ra quyết định đầu tư.

Hơn…

Bài 1 cổ phiếu bạn sẽ không hối hận khi mua trước năm 2023 xuất hiện đầu tiên trên StockNews.com