Tại sao vàng có thể là sự bổ sung lấp lánh cho danh mục đầu tư của bạn ngay bây giờ

Nếu một góc của thị trường đột nhiên trông sáng bóng, bạn có thể đang nhìn thấy sự lấp lánh của các cổ phiếu vàng như Tập đoàn kim loại quý Wheaton (NYSE: WPM), AngloGold Ashanti Limited (NYSE: AU), Tập đoàn Vàng Yamana (NYSE: AUY), Alamos Gold Inc. (NYSE: AGI) Và Tập đoàn Iamgold (NYSE: IAG).

Tất cả đều tự hào về xu hướng tăng mạnh gần đây.

Với tư cách là một nhóm, các công ty khai thác kim loại quý và các công ty liên quan đã tăng gần 10% trong tháng này và 40% kể từ cuối tháng 9. Khai thác kim loại quý là một trong những ngành công nghiệp hàng đầu vào đầu năm 2023, dẫn đầu là các công ty vàng.

Tất cả các công ty trên đều nằm trong số các công ty khai thác vàng chất lượng thể chế đã hoạt động trong chế độ phục hồi trong vài tháng qua. Nhiều công ty khai thác có quy mô nhỏ và ít giao dịch nhưng sẽ không được hưởng lợi từ các đợt tăng giá bền vững mà bạn có thể thấy ở một loại cổ phiếu mà các quỹ, ngân hàng, quỹ tài trợ của trường đại học và các nhà đầu tư lớn khác sở hữu rộng rãi.

Chắc chắn, bạn thường có thể kiếm được một số lợi nhuận nhanh chóng với các cổ phiếu có giá thấp, dễ bay hơi, nhưng chúng thường yêu cầu theo dõi thường xuyên hơn (cũng như một chút may mắn) so với các cổ phiếu tổ chức, ổn định hơn.

Vốn hóa lớn tự hào về lợi nhuận hai chữ số

Các công ty vàng lớn nhất theo vốn hóa thị trường là Tập đoàn Newmont (NYSE: NEM), Tập đoàn Vàng Barrick (NYSE: GOLD), Tập đoàn Franco-Nevada (NYSE: FNV), Agnico Eagle Mines Ltd. (NYSE: AEM) và Kim loại quý Wheaton.

Mỗi cổ phiếu trong số đó đã công bố lợi nhuận 25% hoặc cao hơn trong ba tháng qua.

Franco-Nevada và Wheaton là các công ty khai thác vàng và tiền bản quyền. Những người khác điều hành các hoạt động khai thác.

Một công ty phát trực tuyến mua các kim loại vật chất được sản xuất bởi một người khai thác với giá cố định. Nó cũng cung cấp tài chính cho những người khai thác cần vốn. Một công ty có ngành kinh doanh tiền bản quyền nhận được một tỷ lệ phần trăm doanh thu của người khai thác.

Vì vậy, những gì đang xảy ra ở đây? Có vẻ như bất chấp logic rằng vàng tăng giá cùng lúc với chứng khoán, nhưng đó chính xác là lý do tại sao các nhà đầu tư được tưởng thưởng khi chấp nhận rủi ro: Nếu một luận điểm thị trường như “Vàng luôn tăng giá khi chứng khoán giảm giá” đúng 100% thời gian, sau đó mọi nhà đầu tư sẽ kiếm được hàng đống tiền bằng cách chuyển từ cổ phiếu sang vàng khi cổ phiếu giảm giá.

Vàng có thực sự là nơi trú ẩn an toàn khi thị trường chứng khoán sụt giảm?

Nói cách khác, luận điểm về “nơi trú ẩn an toàn” không phải là một sự đánh cược chắc chắn. Ví dụ, hơn một năm trước, khi Nga xâm chiếm Ukraine và lạm phát bắt đầu tăng, nhiều chuyên gia dự đoán rằng vàng sẽ tăng khi chứng khoán giảm.

Như đã xảy ra, vàng giảm cùng với chứng khoán, cũng như thu nhập cố định, cái gọi là giao dịch “an toàn” khác khi chứng khoán điều chỉnh. Linh cảm và dự đoán thị trường.

Các Công cụ khai thác vàng VanEck ETF (NYSEARCA: GDX), theo dõi Chỉ số công cụ khai thác vàng NYSE Arca, tăng 12,74% kể từ đầu năm. Các cổ phiếu hàng đầu của nó là Newmont, Barrick, Franco-Nevada, Agnico Eagle và Wheaton.

Sự đi lên của nó phù hợp với sự gia tăng của giá vàng, đã tăng 19% kể từ cuối tháng Chín. ETF đã tăng 33% kể từ đó.

Một phần của đà tăng của vàng là do đồng đô la Mỹ suy yếu. Một quỹ ETF khác, Invesco US Dollar Index Bullish Fund (NYSEARCA: UUP) là hữu ích trong việc đánh giá xu hướng đó. ETF UUP đã di chuyển theo hướng ngược lại với ETF vàng và giảm gần 9% kể từ ngày 30 tháng 9.

Theo dõi vàng Vs. Đô la Mỹ

Vàng và các kim loại quý khác, bao gồm bạc và bạch kim, được định giá bằng đô la Mỹ. Sự suy yếu của đồng đô la thường tương quan với giá kim loại và cổ phiếu liên quan đến kim loại cao hơn.

Vì vậy, thay vì coi thị trường chứng khoán rộng lớn như một phong vũ biểu cho các cổ phiếu vàng, đồng đô la Mỹ có thể là một chỉ báo nghịch đảo hiệu quả hơn.

Đây là thời điểm tốt để thêm cổ phiếu vàng vào danh sách theo dõi của bạn, vì hầu hết vẫn ở mức cao trước đó và một số, chẳng hạn như vốn hóa trung bình Gold Fields Limited (NYSE: GFI) Và Tập đoàn B2Gold (NYSEAMERICAN: BTG) đang hình thành các tay cầm có khả năng tăng giá trên các mẫu hình cốc.

Kể từ ngày 30 tháng 1, gần như có một sự bối rối về sự giàu có đối với các cổ phiếu vàng, với hiệu suất kỹ thuật vượt xa thị trường rộng lớn hơn.

Một số cổ phiếu phù hợp với hóa đơn nếu bạn muốn thu hẹp lựa chọn của mình thành những cổ phiếu có thể phù hợp trong dài hạn hoặc dưới dạng giao dịch xoay vòng thay vì giao dịch trong ngày nhanh hơn. Franco-Nevada và Agnico Eagle cũng như các công ty vốn hóa tầm trung Tập đoàn vàng Kinross (NYSE: KGC), Yamana và Osisko Gold Royalties Ltd. (NYSE: OR) đều là những cổ phiếu có tăng trưởng thu nhập mạnh mẽ gần đây và có biểu đồ xu hướng tăng. Đó là sự kết hợp chắc chắn khi bạn đang tìm cách thêm cổ phiếu từ vàng hoặc bất kỳ ngành nào vào danh mục đầu tư của mình.